Portfolio-Update und 5 bullische Fakten zu Ethereum 🔥

Heute mal ein etwas anderes Buffet:

• 🔴 1) ETH Angebot wird immer knapper

• 🔵 2) Enorme Warteschlange für ETH-Staking

• 🔴 3) LSDFi boomt ohne Ende

• 🔵 4) Ether weiterhin deflationär

• 🔴 5) Enorme Gebühren auf Ethereum

• ✅ Persönliches Fazit

• 🐦 Tweet der Woche

• 💎 Mein Portfolio

Lesezeit: 5 Minuten

Hier 5 bullische Fakten zu Ethereum:

🔴 1) ETH Angebot wird immer knapper

Anfang Juli war es zum ersten Mal in der Geschichte von Ethereum der Fall, dass die gestakte Ether-Menge das Angebot auf Exchanges überstieg.

Insbesondere nach dem Shanghai Upgrade im April sind die gestakten ETH stark angestiegen, da man seither auch Ether unstaken kann.

Welche Folgen hat das?

• Weniger ETH stehen zum Kauf/Verkauf zur Verfügung. Der Preis kann somit leichter nach oben & unten bewegt werden.

• Das Netzwerk wird durch die zunehmende Anzahl an Validatoren ständig sicherer.

• Da man nicht sofort unstaken kann, bietet das auch einen gewissen Schutz vor emotionalen Angst-Verkäufen.

🔵 2) Enorme Warteschlange für ETH-Staking

Sowohl für den Ein- als auch für den Ausstieg aus dem Staking gibt es eine Warteschlange (engl. “Queue”). Und jetzt gut festhalten.

Die Warteschlange für den Einstieg beträgt derzeit satte 37 Tage, da knapp 90k neue Validatoren dem Netzwerk beitreten wollen.

Die Warteschlange für den Exit ist dagegen nur 6 Minuten lang. Es wollen also viele rein und nur sehr wenige raus.

Und je mehr Kapital im Staking gelockt ist, desto geringer das verfügbare Angebot. Das kann in einem Bull Run zu massiven Preissprüngen führen!

🔴 3) LSDFi boomt ohne Ende

Erst in unserer letzten Strategie-Diskussion in unserer Membership haben Manu und ich über die Zukunft von “LSDFi” diskutiert. Das steht für:

• LSD = Liquid Staking Derivate (z.b. stETH, rETH, cbETH usw.)

• Fi = Finance

Heißt konkret: Es ist die Verbindung von DeFi-Protokollen mit Liquid Staking Derivaten, wodurch komplett neue Möglichkeiten entstehen.

In den nächsten Wochen darfst du dich auf meinem Kanal auf einige Videos zu super innovativen Protokollen freuen! Die sind einfach nur 🔥

Was hat das mit Ethereum zu tun? Je größer der Nutzen dieser Protokolle, desto mehr Geld fließt auch in Ethereum, da alles darauf aufbaut.

🔵 4) Ether weiterhin deflationär

Bei Bitcoin feiern wir in 2024 das nächste Halving Event. Dadurch sinkt die Inflationsrate von 1,8% auf rund 0,9%. Historisch ein sehr wichtiges Event.

Bei Ethereum sieht das anders aus. Seit dem London Hard Fork (EIP-1559) im August 2021 hat sich das Angebot um rund 1% pro Jahr verringert.

Kurzfristig ist der Effekt davon auf den Preis kaum spürbar. Aber über mehrere Jahre summiert sich das auf. Stichwort: Zinseszinseffekt.

Zudem macht es das Staking umso attraktiver, da die potenzielle neue Sell-Pressure durch die Burn-Mechanismen mehr als ausgeglichen wird.

🔴 5) Enorme Gebühren auf Ethereum

Allein in der letzten Woche hat Ethereum rund die 10-fachen Gebühren erwirtschaftet als Bitcoin, obwohl es nur 38% des Market Caps hat.

Selbst einige DeFi-Protokolle haben Bitcoin übertrumpft. Und das trotz der BRC-20 Geschichte, die relativ neu auf Bitcoin ist.

Das ist einer von vielen Indikatoren für den Nutzen einer Chain. Zumindest dann, wenn es nicht von einer Exit-Fee kommt. Stichwort: DeFiChain 😅

✅ Persönliches Fazit

Diese 5 Fakten erklären unter anderen, warum ich bereits jetzt BTC in ETH umschichte. Fundamental stand ETH aus meiner Sicht noch nie stärker da.

“Aber historisch hat BTC in dieser Marktphase ETH outperformt!”

Korrekt. Deshalb halte ich auch noch ~30% BTC. Mein Zeithorizont ist auch nicht ein paar Monate, sondern bis zum Peak des nächsten Bull Runs.

Das sollte vermutlich Ende 2025 sein, sofern sich die Zyklen wiederholen. Und irgendwann sollte der Preis zum Wert zurückkehren.

Stell dir dazu metaphorisch einen Spaziergänger 👨 mit seinem Hund 🐕 vor. Der Hund symbolisiert den Preis, der Spaziergänger den Wert.

Während der Hund nach vorne und hinten rennt, schreitet der Spaziergänger langsam und stetig voran. Ganz gemütlich.

Der Clou? Der Hund bleibt ständig in der Nähe des Spaziergängers. D.h. langfristig gleicht sich der Preis zum Wert an.

(Außer beim dUSD - da ist die Leine gerissen 😂😂)

🐦 Tweet der Woche

📌 Mein Portfolio

Mein Portfolio hat sich kaum geändert. Rund 30% habe ich in BTC und 62% in ETH. Beides nach der EBEL-Strategie konservativ gehebelt.

Die restlichen 8% stecken in wstETH und sind nach unserer neuen GOD-Strategie investiert… und brutal gehebelt 🔥

Bei meiner “Clean Eating Challenge” bin ich bei Tag 12 von 28. Während dieser Zeit esse ich nichts, was verarbeitet ist oder eine Zutatenliste hat.

Bisher fällt es mir leichter als gedacht. Nur die Sushi-Auswahl hier in Japan führt mich manchmal in Versuchung. But I’ll remain strong. 💪🙂

Hier mein persönliches Highlight der Woche. Da ging mir richtig das Herz auf, als ich dieses Feedback zu unserer Membership gelesen habe:

Halt die Ohren steif,
- Dein Kevin

P.S. Das ist mein erster Newsletter, den ich von meinem neuen MacBook geschrieben habe. Mein erstes Apple-Produkt überhaupt. 🙌